Particuliers Préparer ma retraite

Pour favoriser la constitution d’une épargne retraite et dans le cadre de la loi Pacte (loi du 22 mai 2019 relative à la croissance et la transformation des entreprises), les pouvoirs publics ont mis en place un nouveau dispositif susceptible de répondre à vos attentes. Il s’agit du Plan d'Epargne Retraite Individuel (PER Individuel). Il succède aux contrats Plan Epargne Retraite Populaire (Perp) et « Madelin Retraite ». 

Les deux cas évoqués ci-dessous illustrent l’intérêt de mettre en place activement des solutions financières pour sa retraite, quels que soient son âge et sa situation professionnelle.

Épargner jeune pour assurer son avenir

Étudions l’exemple d’une jeune femme de 31 ans, célibataire, salariée à mi-temps et qui travaille en indépendante le reste de la semaine. Elle gagne autour de 3 000 € par mois et est déjà propriétaire de quatre biens immobiliers dans sa ville, achetés en très mauvais état et à bas prix, qu’elle rénove elle-même : trois studios loués, et une maison, qui sera bientôt sa résidence principale et dans laquelle elle louera aussi un studio. L’emprunt du premier studio est déjà soldé. Les autres sont toujours liés à un crédit. Elle considère ces investissements comme une façon d’améliorer sa retraite, mais aussi ses revenus futurs. En revanche, elle a très peu d’épargne financière.

Cette femme a compris très jeune qu’elle devait se constituer un complément de revenus pour sa retraite et s’est montrée très dynamique dans ses investissements. Néanmoins, elle a pris un risque en ne diversifiant pas ses choix. L’immobilier constitue 90 % de ses actifs et ses biens sont tous situés dans la même ville ! Or, les propriétaires fonciers ont besoin d’avoir beaucoup d’épargne de précaution pour faire face à des périodes de vacance ou à des loyers impayés. Elle devrait donc songer à orienter ses futurs investissements vers de l’épargne financière, pour rétablir un meilleur équilibre patrimonial en vue de la préparation de sa retraite.

Jeunes seniors, une équation différente

Considérons à présent une femme de 55 ans, propriétaire d’un commerce qui représente, murs inclus, 70 % de son patrimoine. Elle est locataire, mais souhaite acquérir sa résidence principale avec ses deux fils, qui travaillent à l’étranger. Le reste de ce qu’elle détient est essentiellement placé sur des comptes sur livrets et une toute petite partie sur une assurance vie. Elle détient aussi des actions en direct et un Perp, en vue de sa retraite.
 

Cette femme est dépendante de la valorisation de son fonds de commerce au moment de sa cessation d’activité. Il y a quinze ans, la vente d’un fonds de commerce représentait un capital permettant aux commerçants de compléter leurs revenus pour la retraite. Aujourd’hui, sa valeur est très relative. Mieux vaut donc ne pas trop compter dessus. Bon point tout de même, l’achat des murs par sa société, car lorsqu’elle arrêtera de travailler elle pourra les vendre et récupérer un capital, ou les louer et obtenir un revenu complémentaire. Comme elle a peu épargné pour sa retraite au fil de sa carrière, elle va devoir y consacrer des sommes importantes au cours des prochaines années. Quand on ne peut plus jouer sur la durée pour se constituer un capital important, il faut compter sur le volume ! 

*Textes issus du livre « Les Français et l'argent depuis 1968 ».